SK海力士募资265亿美元 创纪录IPO引发关注

韩国存储芯片巨头SK海力士预计于美国时间7月10日在纳斯达克挂牌交易。其美国存托凭证（ADR）发行价定为每股149美元，整体募资规模约为265亿美元，刷新外国企业赴美IPO纪录。

行业人士表示，SK海力士此次融资正值投资者对AI内存资产需求旺盛的时间窗口。“HBM之父”金正浩教授称，AI产业的核心竞争力正在从GPU逐步转向内存。韩国专业资产管理机构Eugene Asset Management首席投资官Ha SeokKeun认为，SK海力士ADR的潜在涨幅可能高达45%。此外，有投行对其普通股喊出了470万韩元的目标价，较7月9日收盘价上行幅度高达115%。

SK海力士将以每份149美元发行1.779亿份ADS，代码为“SKHYV”。每份ADR对应十分之一股SK海力士韩交所普通股，本次发行定价相较8日首尔市场普通股收盘价换算价格溢价约3%。按此价格计算，SK海力士的整体募资规模约为265亿美元，超过了阿里巴巴2014年250亿美元的赴美IPO融资纪录，成为外国企业在美国规模最大的IPO。公开发行的联席主承销商包括美国银行、花旗集团、高盛和摩根大通。

据媒体透露，SK海力士ADR的认购倍数已超过七倍，认购需求来自全球长线基金、科技行业专项基金、主权财富基金及亚洲主题全球投资者等多类机构。其中，Baillie Gifford、Coatue Management和Situational Awareness Partners已表达合计高达70亿美元的认购意向。